SaaS Oprichting

Wat is opbrengstgebaseerde financiering (RBF)?

Gepubliceerd: 3 juni 2025

Ontdek of uw SaaS in aanmerking komt voor opbrengstgebaseerde financiering. We bespreken de belangrijkste metrics die providers analyseren, van MRR en churn rate tot uw algehele groeitrend.

Wat is opbrengstgebaseerde financiering (RBF) voor SaaS-bedrijven?

Revenue-Based Financing (RBF) is een financieringsmethode waarbij SaaS-bedrijven vooraf kapitaal ontvangen in ruil voor een percentage van hun toekomstige inkomsten. SaaS-bedrijven, die relatief consistente en voorspelbare inkomstenstromen hebben die redelijke terugbetalingsberekeningen mogelijk maken, kunnen als geschikte kandidaten worden beschouwd. 

De structuur van RBF, die het delen van aandelen vermijdt, kan de operationele flexibiliteit van SaaS-bedrijven beïnvloeden.  Om ervoor te zorgen dat het past bij de langetermijndoelstellingen van het bedrijf, is het noodzakelijk om de voorwaarden en het terugbetalingsschema grondig te bekijken.

Hoe werkt Revenue-Based Financing (RBF) voor SaaS-bedrijven?

Eerst verstrekt een RBF-provider voorschotfinanciering aan een SaaS-startup.  Een vooraf bepaald deel van het maandelijkse inkomen van het bedrijf wordt gebruikt als terugbetaling.  Dit gaat door totdat het volledige verschuldigde bedrag - hoofdsom plus kosten - is terugbetaald zoals overeengekomen. 

Terugbetalingen zijn een percentage van de maandelijkse omzet totdat $ 120.000 is terugbetaald. Bijvoorbeeld, als een bedrijf $ 100.000 ontvangt en ermee instemt om 1,2 keer terug te betalen.  RBF is een financieringsoptie waarbij terugbetalingen gerelateerd zijn aan de omzet van het bedrijf.

Wat zijn de voor- en nadelen van het gebruik van Revenue-Based Financing (RBF) voor mijn SaaS-bedrijf?

Een alternatief voor conventionele schuld- of aandelenfinanciering is op inkomsten gebaseerde financiering (RBF), maar het is belangrijk om zowel de voor- als nadelen ervan te kennen. 

Voordelen

  • RBF verlicht de last tijdens tragere maanden door flexibele terugbetalingsopties te bieden die nauw verbonden zijn met de inkomsten van uw bedrijf. 
  • Met RBF is het afstaan van aandelen niet vereist, waardoor de controle over en het eigendom van het bedrijf behouden kunnen blijven. 
  • RBF stemt de prikkels tussen de kredietgever en het bedrijf op elkaar af, aangezien de kredietgever profiteert van de groei van het bedrijf.  
  • Het maakt strategische expansie mogelijk zonder de beperkingen van conventionele schulden of de verwatering die gepaard gaat met aandelenfinanciering.  

 

Nadelen:

  • Vergeleken met typische leningen kunnen de financieringskosten hoger zijn, vooral als uw inkomsten snel toenemen. 
  • RBF is mogelijk niet geschikt voor bedrijven met een onregelmatige cashflow of bedrijven die nog geen stabiele inkomsten genereren. 
  • De afspraak over het delen van inkomsten kan resulteren in een uiteindelijk terugbetalingsbedrag dat verschilt van het oorspronkelijke financieringsbedrag.  

Hoe helpt Revenue-Based Financing (RBF) SaaS-bedrijven om eigen vermogen te behouden?

SaaS-bedrijven kunnen mogelijk gebruikmaken van op inkomsten gebaseerde financiering (RBF) als alternatief voor op eigen vermogen gebaseerde financiering.  Omdat RBF een niet-verwaterende financieringsvorm is, behouden de oprichters van het bedrijf volledige eigendom en controle.  Het financieringsproces van RBF is gerelateerd aan de snelheid waarmee fondsen beschikbaar komen.  RBF is geschikt voor bedrijven met een stabiel inkomen, omdat het stabiele inkomstenbronnen nodig heeft om tijdige terugbetalingen te garanderen. 

Wanneer is op inkomsten gebaseerde financiering (RBF) een goede optie voor SaaS-bedrijven?

Op inkomsten gebaseerde financiering kan door SaaS-bedrijven onder bepaalde omstandigheden worden overwogen.  Consistente, regelmatige inkomstenstromen, een nadruk op het opschalen van activiteiten en een behoefte aan cash zonder vermindering van eigen vermogen zijn allemaal ideaal. 

Met name is RBF effectief wanneer SaaS-bedrijven geld willen uitgeven aan marketing en verkoop om de groei te stimuleren of andere operationele verbeteringen te financieren.  Omdat een stabiele inkomstenstroom echter essentieel is voor terugbetaling, is RBF doorgaans niet geschikt voor bedrijven in de pre-revenue fase.

Welke mate van inkomstenconsistentie hebben SaaS-bedrijven nodig om in aanmerking te komen voor Revenue-Based Financing (RBF)?

Sterke omzetstabiliteit is meestal vereist voor SaaS-bedrijven die op zoek zijn naar op inkomsten gebaseerde financiering.  Belangrijke indicatoren van deze consistentie zijn stabiele maandelijkse terugkerende omzet (MRR) en jaarlijkse terugkerende omzet (ARR), die wijzen op stabiele inkomstenbronnen. 

Om financiële stabiliteit te controleren, willen kredietverstrekkers vaak minimaal zes tot twaalf maanden stabiele of stijgende MRR/ARR.  Schommelingen of dalingen in MRR/ARR zijn indicatoren die van invloed kunnen zijn op het gemak waarmee RBF kan worden verkregen. 

Hoe beïnvloedt het groeitraject van een SaaS-bedrijf de geschiktheid en de voorwaarden voor op omzet gebaseerde financiering (RBF)?

Groei heeft een grote invloed op de geschiktheid van SaaS-bedrijven voor en de voorwaarden van RBF.  Omdat deze elementen een directe invloed hebben op het vermogen van een bedrijf om de lening terug te betalen, geven RBF-leveranciers de voorkeur aan bedrijven die een stabiele omzetgroei en een aanzienlijk expansiepotentieel laten zien. 

Bedrijven met hoge groeicijfers kunnen andere onderhandelingsmogelijkheden hebben dan bedrijven met vlakke of dalende inkomsten, wat mogelijk van invloed is op voorwaarden zoals terugbetalingstermijn of percentage van de omzetdeling. Hoewel snelle groei meestal positief is, kan het, als de inkomstenlimiet te snel wordt bereikt, de totale financieringskosten verhogen. Daarom is het belangrijk om de groei nauwkeurig te voorspellen en voorwaarden te bedingen die passen bij de verwachte inkomsten. 

Welke SaaS-statistieken prioriteren aanbieders van op inkomsten gebaseerde financiering (RBF) bij het evalueren van een bedrijf?

RBF-providers concentreren zich meestal op KPI's die laten zien hoe een bedrijf inkomsten genereert en zijn groei in stand houdt. Belangrijke statistieken die stabiele inkomstenstromen en de algehele bedrijfsschaal laten zien, zijn maandelijkse terugkerende inkomsten (MRR) en jaarlijkse terugkerende inkomsten (ARR). 

Inzicht in winstgevendheid en klantbehoud vereist ook monitoring van klantverwervingskosten (CAC), afhaakpercentage, en Customer Lifetime Value (CLTV). Om de capaciteit van een bedrijf om aan de RBF-overeenkomst te voldoen te evalueren, kijken providers ook naar brutomarges en de algehele financiële gezondheid.  

Hoeveel financiering kunnen SaaS-bedrijven doorgaans verkrijgen via Revenue-Based Financing (RBF)?

Over het algemeen kan RBF-financiering voor SaaS-startups variëren van drie tot acht keer hun maandelijkse terugkerende omzet (MRR).  Een aantal factoren, waaronder die van het bedrijf MRR, groeisnelheid, klantretentie en algemene financiële gezondheid, hebben een aanzienlijke invloed op het precieze bedrag. 

Een groter financieringspotentieel is vaak het resultaat van een sterkere MRR en waarneembare groei, waardoor de bedrijfsvoering meer flexibiliteit krijgt om te schalen.  Om ervoor te zorgen dat de voorwaarden passen bij het financiële plan van het bedrijf, is het belangrijk om het terugbetalingsschema en de totale kapitaalkosten zorgvuldig te overwegen.

Wat zijn de toekomstige trends voor op omzet gebaseerde financiering voor SaaS-bedrijven?

SaaS-bedrijven die op inkomsten gebaseerde financiering (RBF) gebruiken, zullen het volgende waarnemen: 

  • Voortdurende groei: Correleert met een mogelijke verschuiving naar niet-verwaterende SaaS-financieringsopties, gezien de aanpassingen in traditionele VC. 
  • Data en AI worden gebruikt om mogelijk underwritingprocessen en de aanpassing van terugbetalingen te beïnvloeden.
  • Specialisatie: Flexibele voorwaarden en gespecialiseerde aanbiedingen voor bepaalde SaaS-verticalen. 
  • De concurrerende markt omvat potentiële wereldwijde expansie, verhoogde participatie en de vorming van strategische partnerschappen.
  • ROI Focus: Geef prioriteit aan langetermijnpartnerschappen en duurzame groei boven snelle schaalvergroting. 

Conclusie

Op omzet gebaseerde financiering biedt SaaS-bedrijven een financieringsoptie die het eigen vermogen anders kan beïnvloeden dan standaard SaaS-financieringsmodellen.  RBF kenmerkt zich door op omzet gebaseerde, variabele terugbetalingstermijnen, waardoor het mogelijk geschikt is voor bedrijven met consistente MRR en ARR, samen met een gedefinieerd ontwikkelingspad, en die eigendom en controle willen behouden. 

SaaS-bedrijven kunnen deze financiële tool strategisch gebruiken om duurzame groei te ondersteunen en hun langetermijndoelen te bereiken, aangezien het RBF-landschap verandert met datagestuurde inzichten en gespecialiseerde producten, waardoor hun toekomst wordt gewaarborgd in een markt die steeds concurrerender wordt.

Klaar om te beginnen?

We zijn bekend met uw situatie. Laat ons onze 18 jaar ervaring delen en uw wereldwijde dromen realiseren.
Praat met een expert
Mozaïekafbeelding
nl_NLNederlands