What is Total Contract Value (TCV)?

La valeur financière globale d'un contrat sur sa durée est mesurée par sa valeur totale du contrat ou TCV. Elle représente le montant total d'argent qu'un projet sous contrat est censé rapporter tout au long de l'accord, y compris les frais récurrents et ponctuels. Déterminer la valeur totale de vos contrats contribue à des prévisions financières, une planification et une évaluation plus précises de la rentabilité de votre entreprise. 

La valeur totale du contrat (TCV) est une mesure cruciale pour les entreprises SaaS. Voici comment la calculer : 

Formule TCV :

TCV = (Revenu mensuel récurrent * Durée du contrat) + Frais uniques

 Décomposons les éléments :

Revenu Mensuel Récurrent (MRR) : Il s'agit du revenu prévisible et récurrent que vous recevez d'un client chaque mois. C'est le fondement de votre modèle commercial SaaS.  

Durée du contrat : La durée pendant laquelle le client s'engage à utiliser votre service, généralement exprimée en mois.  

One-time Fees: These are any non-recurring charges included in the contract, such as implementation fees, onboarding fees, or training fees.

Though their applications and scopes are different, Total Contract Value (TCV) and Annual Contract Value (ACV) are both essential measures for comprehending money derived from customer contracts. Businesses, especially those using SaaS and subscription-based models, must comprehend the differences between these metrics in order to evaluate contract value, forecast revenue, and make wise business decisions.

• TCV offers a thorough analysis of the entire contract value over the course of the agreement, taking into account both one-time and recurring payments. This comprehensive approach assists companies in determining the actual financial value of a contract and in making well-informed choices regarding pricing and client acquisition. 
• ACV provides insights into growth, revenue forecasting, and client group comparisons by focusing on the annual recurring revenue generated by contracts. This enables companies to monitor their development, spot patterns, and modify their marketing and sales plans.
• While TCV is frequently used as a revenue metric, it may not accurately reflect the true annual revenue, especially in contracts with short terms or high upfront costs.
• One-time payments and possible upsells are not factored into ACV. This may lead to an underestimation of the overall value of a contract. 

Pour avoir une vue d'ensemble, les entreprises doivent prendre en compte les deux mesures.

Bien que le TCV puisse être un indicateur utile pour évaluer la valeur potentielle d'un contrat, il est essentiel de comprendre ses limites. 

• La comptabilisation des revenus Le calendrier est un facteur à prendre en compte lors de l'évaluation du TCV. Bien que les revenus d'un contrat puissent être répartis sur plusieurs années, le TCV comptabilise la valeur totale du contrat l'année de sa signature. 
• Il est important de reconnaître que le TCV ne respecte pas strictement le principe de comptabilisation des revenus, ce qui peut nécessiter des considérations supplémentaires lors de l'évaluation des performances financières. Selon ce principe, les revenus ne doivent être comptabilisés que lorsqu'ils sont gagnés et réalisés. Le TCV peut présumer que la valeur totale d'un contrat sera réalisée, bien que ce ne soit pas toujours le cas.  

Exemple : 

Par exemple, la TCV d'un contrat de services logiciels d'un million de dollars serait d'un million de dollars si un client le signait. Cependant, le chiffre d'affaires réel reconnu au cours de la première année ne serait que de 500 000 dollars si le client ne payait que 500 000 dollars de ce montant. Ces restrictions doivent être prises en compte lors de l'utilisation de la TCV comme mesure. 

D'autres indicateurs comme ARR, MRR, LTV, CACet churn rate devraient également être examinés afin d'obtenir une vue plus complète des performances d'une entreprise.

Knowing TCV is essential for determining your top clients, accurately forecasting future revenue, and assessing overall performance. 

• TCV has a big influence on financial health evaluations and strategic planning. Businesses may analyze contracts to understand the potential financial impact on future growth, which can then guide strategic decisions. 

• Because it allows companies to evaluate the yearly worth of each customer contract and determine the effectiveness of their acquisition efforts, TCV is an essential part of Acquisition de clients and retention strategy. 

• TCV provides insights into customer interactions, influencing their revenue stream, and potentially affecting budgeting decisions. 

• By analyzing Stratégies de tarification, companies can gain insights into how to optimize profits and target specific customer groups.

TCV is a useful metric, but it’s crucial to keep in mind that it only shows contracted value and not always actual income. Unexpected changes in the market, pressure from competitors, and difficulties with execution might affect a company’s capacity to reach its full potential. To guarantee precise forecasting and informed decision-making, companies should thus routinely track and evaluate their TCV performance in addition to other important metrics.