Cos'è il Days Sales Outstanding (DSO) SaaS?

I Giorni di Incasso Clienti (DSO) nel SaaS indicano il numero medio di giorni che un'azienda impiega per ricevere il pagamento delle fatture a credito. È una metrica operativa importante che indica quanto siano efficienti i crediti commerciali di un'azienda basata su abbonamento. Questa misura è attentamente monitorata poiché eventuali cambiamenti influenzano direttamente l'efficienza della riscossione della cassa e il capitale circolante. Infatti, secondo la Credit Research Foundation (CRF), monitorare l'anzianità dei diversi profili di fattura non è affatto un esercizio futile, in quanto è solo un modo in cui un'azienda può essere avvisata di vincoli di flusso di cassa prima che si presentino.

L'analisi delle fatture aiuta a comprendere diversi fattori operativi che influenzano la salute finanziaria dell'azienda:

• Gestione della Liquidità: Dà un'idea del tempo impiegato per convertire i ricavi da contratti ricorrenti in denaro prontamente disponibile per le operazioni e altri usi.
• Sistema di Allerta Precoce: Mette in evidenza problemi finanziari o pagamenti ritardati in specifici conti cliente prima che la situazione peggiori e porti a una riduzione delle riserve di cassa.
• Valutazione del Credito: Oltre ai processi di fatturazione interni, è anche una metrica del grado in cui l'affidabilità creditizia dei clienti è stata analizzata e valutata con successo.

Si consideri un'azienda software di medie dimensioni con una fatturazione contrattuale mensile di $100.000. Se la sua tempistica di pagamento slitta da 30 a 50 giorni, immobilizza di fatto $66.000 di capitale circolante in fatture non pagate—capitale che altrimenti potrebbe finanziare lo sviluppo immediato del prodotto o il marketing.” 

Per aumentare il flusso di cassa dalle operazioni, i team finanziari devono prestare attenzione a come vengono gestite le bollette e le fatture. Hanno anche altre opzioni, come le seguenti:

1.   Esaminare i Crediti Commerciali: Esaminare settimanalmente i report sull'anzianità dei crediti per individuare i saldi dei clienti scaduti.
2.   Automatizzare i processi di sollecito: Configurare una catena di notifiche automatiche per ricordare ai clienti le fatture in scadenza o già scadute.
3.   Rivedere le condizioni di credito aziendali: Implementare un approccio formale per le valutazioni del credito e adeguare le condizioni per i clienti aziendali che richiedono periodi di pagamento estesi.

Anche mentre apportano questi miglioramenti, la direzione deve comunque mantenere le considerazioni aziendali in primo piano. Esiste una potenziale relazione tra l'abitudine dei clienti a periodi di credito flessibili e la loro capacità di adattarsi a periodi di cassa più brevi. Oltre a ciò, dovrebbero verificare i costi di integrazione del software per automatizzare i flussi di lavoro di sollecito rispetto ai risparmi (attesi in ore di lavoro).

Le fatture tradizionali Business-to-Business (B2B) sono gestite in modi più complessi rispetto a quelli dei modelli di abbonamento basati su cloud. È comune che le operazioni aziendali di routine prevedano l'approvazione manuale del credito, fatture cartacee e intervalli di pagamento di 60 o 90 giorni. D'altra parte, le aziende SaaS hanno trasformato i loro modelli di ricavo da contratti non ricorrenti ad accordi di abbonamento supportati da gateway di pagamento integrati e addebiti automatici su carta di credito.

Se​‍​‌‍​‍‌​‍​‌‍​‍‌ la tua azienda ha bisogno di un approccio più analitico per il monitoraggio dell'invecchiamento delle fatture, ecco alcune domande chiave per aiutarti a riflettere:

•   Esiste una relazione tra i pagamenti in ritardo da parte dei clienti aziendali e la coerenza del tuo flusso di cassa mensile?
•   La tua azienda fattura principalmente a società invece di offrire pagamenti automatizzati con carta di credito?
•   Il suo dipartimento finanziario ha rilevato variazioni nella durata necessaria per l'incasso delle fatture?

Ci si aspetta generalmente che le aziende SaaS abbiano cicli di pagamento inferiori a 45 giorni, dato che la maggior parte utilizza abbonamenti con carta di credito. I fattori per una valutazione continua includono il volume dei ricavi basati su contratto, le variazioni nelle cancellazioni di crediti e la durata del ciclo di conversione della cassa, che si riferiscono alla capacità di investimento nello sviluppo del prodotto.

È stato notato che specifiche variazioni di calcolo possono influenzare la rappresentazione della performance e della posizione finanziaria per gli operatori SaaS. Una pratica comune prevede pagamenti anticipati in contanti e vendite a credito.

DSO =Totale Crediti CommercialiTotale Vendite a Credito Lorde x Numero di Giorni

Poiché le vendite anticipate in contanti non comportano alcun credito in sospeso crediti commerciali, includendoli nel denominatore, sgonfia artificialmente il tuo punteggio DSO. Questo crea un falso senso di sicurezza, mascherando il fatto che i tuoi conti di fatturazione aziendali potrebbero in realtà pagare pericolosamente in ritardo. Per condurre un'accurata analisi del credito, i team finanziari devono isolare le fatture di credito manuali dalle transazioni digitali con addebito automatico.