O que é um SaaS Days Sales Outstanding (DSO)?

O Prazo Médio de Recebimento de Vendas (DSO) em SaaS indica o número médio de dias que uma empresa leva para receber o pagamento de faturas a crédito. É uma métrica operacional importante que indica a eficiência das contas a receber de uma empresa de subscrição. Esta medida é cuidadosamente monitorizada porque quaisquer alterações afetam diretamente a eficiência da cobrança de caixa e o capital de giro. Na verdade, de acordo com a Credit Research Foundation (CRF), monitorizar a idade de diferentes perfis de fatura não é de forma alguma um exercício inútil, pois é apenas uma maneira pela qual uma empresa pode ser alertada sobre restrições de fluxo de caixa antes que elas surjam.

A análise de faturas ajuda a entender vários fatores operacionais que impactam a saúde financeira do negócio:

• Gestão de Liquidez: Dá uma ideia do tempo necessário para converter a receita recorrente de contratos em dinheiro prontamente disponível para operações e outros usos.
• Sistema de Alerta Antecipado: Ele destaca problemas financeiros ou pagamentos atrasados em contas de clientes específicas antes que a situação piore e leve a uma redução nas reservas de caixa.
• Avaliação de Crédito: Além dos processos internos de faturamento, é também uma métrica do grau em que a solvência dos clientes foi analisada e avaliada com sucesso.

Considere uma empresa de software de médio porte com faturamento contratual mensal de $100.000. Se o seu prazo de pagamento passar de 30 para 50 dias, ela efetivamente retém $66.000 de capital de giro em faturas não pagas—capital que, de outra forma, poderia financiar o desenvolvimento imediato de produtos ou marketing.” 

Para aumentar o fluxo de caixa das operações, as equipes financeiras precisam prestar atenção em como as contas e faturas são gerenciadas. Elas também têm outras opções, como as seguintes:

1.   Analise as Contas a Receber: Estude semanalmente os relatórios de envelhecimento das contas a receber para localizar os saldos de clientes em atraso.
2.   Automatize os Processos de Cobrança: Configure uma cadeia de notificações automatizadas para lembrar os clientes sobre faturas que estão vencendo ou que já venceram.
3.   Revise as Condições de Crédito Corporativo: Estabelecer uma abordagem formal para avaliações de crédito e ajustar os termos para clientes empresariais que procuram prazos de pagamento alargados.

Mesmo ao fazerem estas melhorias, a alta gerência deve manter as considerações corporativas na vanguarda de suas mentes. Há uma relação potencial entre os clientes que se acostumam a períodos de crédito flexíveis e sua capacidade de se adaptar a períodos de caixa mais curtos. Além disso, eles devem verificar os custos de integração de software para automatizar os fluxos de trabalho de cobrança em relação às economias (esperadas em horas de trabalho).

As faturas tradicionais Business-to-Business (B2B) são processadas de maneiras mais complexas do que as dos modelos de assinatura baseados em nuvem. É comum que as operações comerciais rotineiras envolvam aprovação manual de crédito, faturas em papel e intervalos de pagamento de 60 ou 90 dias. Por outro lado, as empresas SaaS migraram seus modelos de receita de contratos não recorrentes para acordos de assinatura, suportados por gateways de pagamento integrados e cobrança automática de cartão de crédito.

Se você quer descobrir se sua empresa precisa de uma abordagem mais analítica para rastrear o envelhecimento das faturas, aqui estão algumas perguntas-chave para ajudar você a refletir sobre o assunto:

•   Existe uma relação entre pagamentos atrasados de clientes corporativos e a consistência do seu fluxo de caixa mensal?
•   Sua empresa está principalmente cobrando de corporações em vez de oferecer pagamentos automatizados com cartão de crédito?
•   O seu departamento financeiro notou alguma mudança na duração necessária para a cobrança de faturas?

Geralmente, espera-se que as empresas de SaaS tenham ciclos de pagamento inferiores a 45 dias, já que a maioria utiliza assinaturas por cartão de crédito. Os fatores para avaliação contínua incluem o volume de receita baseada em contratos, variações nas baixas contábeis e a duração do ciclo de conversão de caixa, que se relacionam com a capacidade de investimento no desenvolvimento de produtos.

Foi observado que variações de cálculo específicas podem influenciar a representação do desempenho e da posição financeira para operadores SaaS. Uma prática comum envolve pagamentos antecipados em dinheiro e vendas a crédito

DSO =Total de Contas a ReceberTotal de Vendas Brutas a Crédito x Número de Dias

Porque as vendas à vista antecipadas não geram saldos pendentes contas a receber, incluí-los no denominador deflaciona artificialmente sua pontuação DSO. Isso cria uma falsa sensação de segurança, mascarando o fato de que suas contas de fatura corporativas podem, na verdade, estar pagando perigosamente atrasado. Para realizar uma análise de crédito precisa, as equipes financeiras devem isolar as faturas de crédito manuais das transações digitais cobradas automaticamente.